景顺长城新能源产业股票财报解读：份额缩减3%，净资产增长5%，净利润扭亏为盈
2025年3月28日，景顺长城基金管理有限公司发布景顺长城新能源产业股票型证券投资基金2024年年度报告。报告显示，该基金在过去一年中，份额总额有所下降，净资产规模增长，净利润实现扭亏为盈，同时基金的投资策略和市场表现也呈现出一定特点。以下是对该基金年报的详细解读。
主要财务指标：净利润扭亏为盈，资产净值增长
本期利润与资产净值情况
2024年，景顺长城新能源产业股票型基金实现了净利润的大幅增长，成功扭亏为盈。A类本期利润为126,039,299.48元，C类为134,260,376.85元 ，而2023年A类和C类分别亏损260,428,831.15元和483,962,861.43元。
从资产净值来看，期末基金资产净值A类为2,378,513,828.67元，C类为3,362,632,827.31元，较上一年度末有一定增长。具体数据如下表所示：
| 类别 | 2024年期末基金资产净值（元） | 2023年期末基金资产净值（元） | 变动率 |
|---|---|---|---|
| A类 | 2,378,513,828.67 | 1,880,140,305.15 | 26.51% |
| C类 | 3,362,632,827.31 | 3,598,782,036.83 | -6.56% |
基金份额净值增长率
2024年，该基金份额净值增长率表现良好。A类份额净值增长率为7.97%，C类为7.85%，均跑赢业绩比较基准收益率（-0.60%）。过去三年，A类份额净值增长率为 -34.02%，C类为 -34.22%，而业绩比较基准收益率为 -40.52%，基金相对业绩比较基准有一定超额收益。
基金运作分析：市场波动中把握机会
投资策略
本基金投资策略涵盖资产配置、股票投资、存托凭证投资、债券投资等多方面。资产配置依据宏观经济分析，运用宏观经济模型做出评价并形成方案。股票投资通过定性与定量结合，精选新能源产业主题股票。2024年市场修复但波动较大，基金在复杂市场环境中，通过既定策略筛选投资标的。
业绩表现归因
2024年基金实现正收益，主要得益于对新能源产业相关企业的投资。尽管组合表现仍有待提升，但多数投资公司展现出强大竞争力。管理人认为部分企业已度过艰难成长阶段，未来有望获得更公允市场定价。
费用分析：管理费、托管费下降
基金管理费
2024年当期发生的基金应支付的管理费为55,756,309.39元，较2023年的89,845,978.09元有所下降。其中，应支付销售机构的客户维护费为22,844,336.67元，应支付基金管理人的净管理费为32,911,972.72元。自2023年8月22日起，本基金的管理费年费率由1.50%调整为1.20%。
基金托管费
2024年当期发生的基金应支付的托管费为9,292,718.18元，低于2023年的14,974,329.75元。自2023年8月22日起，本基金的托管费年费率由0.25%调整为0.20%。费用调整一定程度上降低了基金运营成本。
投资组合分析：聚焦新能源产业，股票投资占主导
资产组合情况
期末基金资产组合中，权益投资占比最大，为90.42%，金额达5,268,541,263.51元，其中股票投资占90.42%。固定收益投资占1.39%，金额为81,069,495.62元，主要为债券投资。银行存款和结算备付金合计占8.15%。
股票投资明细
期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序，前几名股票包括九号公司、宁德时代、欣旺达等。从行业分布看，制造业占比最高，达72.29%，反映基金对新能源产业相关制造业企业的重点投资。
| 序号 | 股票代码 | 股票名称 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（%） |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 689009 | 九号公司 | 511,427,582.50 | 8.91 |
| 2 | 300750 | 宁德时代 | 493,069,304.00 | 8.59 |
| 3 | 300207 | 欣旺达 | 386,152,300.35 | 6.73 |
基金份额持有人结构与变动
持有人户数与结构
期末基金份额持有人户数共487,720户，A类71,627户，C类416,093户。从持有人结构看，A类机构投资者持有份额占比74.80%，C类个人投资者持有份额占比86.97%。
份额变动情况
2024年基金总份额有所下降，A类期初份额1,863,807,183.42份，期末2,183,859,033.77份，增长320,051,850.35份；C类期初份额3,577,790,279.99份，期末3,099,504,430.33份，减少478,285,849.66份。整体基金份额总额从5,441,597,463.41份降至5,283,363,464.10份，缩减约3%。
风险与机会提示
风险提示
尽管2024年基金取得正收益，但新能源产业受政策、市场竞争、技术迭代等因素影响较大。若行业竞争加剧导致企业盈利能力下降，或技术突破使现有投资标的竞争力减弱，基金净值可能面临下行风险。同时，市场波动也可能影响基金的短期表现。
机会展望
管理人对新能源产业链信心增强，汽车电动智能化、风光储等领域有望带来投资机会。尤其在汽车行业，国产汽车崛起，零部件国产比例提升，出口扩张，相关产业链企业或有发展潜力。基金将聚焦具备成本领先的龙头企业、新技术和新产品领域持续创新的企业，投资者可关注这些方向的投资机会。
总体来看，景顺长城新能源产业股票型基金在2024年业绩有所改善，但投资者仍需关注行业和市场风险，结合自身风险承受能力做出投资决策。
声明：市场有风险，投资需谨慎。 本文为AI大模型基于第三方数据库自动发布，任何在本文出现的信息（包括但不限于个股、评论、预测、图表、指标、理论、任何形式的表述等）均只作为参考，不构成个人投资建议。受限于第三方数据库质量等问题，我们无法对数据的真实性及完整性进行分辨或核验，因此本文内容可能出现不准确、不完整、误导性的内容或信息，具体以公司公告为准。如有疑问，请联系biz@staff.sina.com.cn。
声明：
- 风险提示：以上内容仅来自互联网，文中内容或观点仅作为原作者或者原网站的观点，不代表本站的任何立场，不构成与本站相关的任何投资建议。在作出任何投资决定前，投资者应根据自身情况考虑投资产品相关的风险因素，并于需要时咨询专业投资顾问意见。本站竭力但不能证实上述内容的真实性、准确性和原创性，对此本站不做任何保证和承诺。
- 本站认真尊重知识产权及您的合法权益，如发现本站内容或相关标识侵犯了您的权益，请您与我们联系删除。
推荐文章：